Pode Seção 1256 Perdas compensar os ganhos de programação D Capitais?

Antes de 1981, os EUA Internal Revenue Code permitiu tratamento diferenciado de muitos contratos futuros e de derivativos, dependendo de como os contratos foram eliminados. Contratos que foram negociados ou cedidos a terceiros eram elegíveis para o tratamento ganhos de capital. Contratos que foram compensados ​​através da aquisição de uma posição oposta foram considerados extinta e foram tratados como receita normal. Como as taxas de ganhos de capital foram significativamente menos do que as taxas da renda ordinária, os comerciantes destes títulos começaram a negociar ou ceder todos os contratos com os ganhos e extinguir todos os contratos com perdas, afirmando assim a taxas menores taxas de ganhos de capital de longo prazo sobre todos os rendimentos.

Para resolver este abuso percebida, o Congresso aprovou a Seção 1256 do Código da Receita Federal através da Lei de Imposto de Relançamento da Economia de 1981 e posteriormente alterada através da Lei Correções Técnicas de 1982. Esses atos determinou que todos os futuros e derivados contratos (contratos de futuros regulados, contratos em moeda estrangeira, opções não representativos de capital, opções de segurança negociante, e negociante contratos de futuros de títulos) seriam avaliados pelo valor de mercado por ano, e os ganhos ou perdas seriam tributados a taxas de ganho de capital a longo prazo 60 por cento e 40 por cento de capital de curto prazo taxas de ganho.

O Internal Revenue Service (IRS) exige que os contribuintes relatar tudo Seção 1256 títulos no Formulário 6781, os ganhos e as perdas de Seção 1256 Contratos e Straddles. Os ganhos de longo prazo ou perdas líquidos no Formulário 6781 são então transferidos para agendar D, os ganhos ou perdas de capital, do formulário 1040, onde são adicionadas ou utilizadas para compensar todos os outros ganhos ou perdas do contribuinte líquidos de longo prazo. Da mesma forma, os ganhos de curto prazo ou perdas líquidos no Formulário 6781 são transferidos para Marcar D e adicionado a ou utilizado para compensar todos os outros ganhos ou perdas do contribuinte líquidas a curto prazo.

Este tratamento de compensar Seção 1256 ganhos ou perdas contra outro ganho de capital ou rendimento perda no Schedule D pode ser problemático para os contribuintes não classificados como comerciantes quando as perdas líquidas são gerados. (Os contribuintes são normalmente classificados como comerciantes, quando a sua actividade principal envolve a negociação ou negociação de títulos.) Para não comerciantes, perdas líquidas de ganho de capital só pode ser compensado com a renda ordinária para montantes de até US $ 3.000 anualmente. Assim, um investidor com significativa Seção 1256 perdas podem não ser capaz de reconhecer imediatamente um benefício fiscal das perdas.

Uma característica muito importante do tratamento fiscal da Seção 1256 títulos é que eles devem ser marcados a mercado no final de cada ano fiscal. Mark ao tratamento mercado envolve tratar a segurança como se fosse vendido no último dia do ano para o valor justo de mercado (FMV) naquela data. O ganho ou perda na segurança é, portanto, calculados com base na FMV, que posteriormente se torna o valor base para o ano fiscal seguinte.