Vs. Fluxo de Caixa EBITDA

A maioria das empresas usar qualquer regime de competência ou uma modificação do regime de competência. registros contábeis pelo regime de competência quase todas as transações nos momentos de sua ocorrência em vez de quando o dinheiro é recebido ou pago. Enquanto as transações são completos e os valores numéricos dos montantes em questão são conhecidos ou estimáveis, eles podem ser registrados sob regime de competência. Esta é uma das causas de divergência entre os ganhos e fluxo de caixa.

O lucro líquido em cada período de tempo é igual à receita menos despesas. É a mudança de participações financeiras do negócio incorridos até a empresa funcionando suas operações. Em contraste e comparação, os fluxos de caixa são as mudanças no caixa e equivalentes de caixa de uma empresa. Os fluxos de caixa pode resultar não só de operações do negócio, mas também de suas atividades relacionadas com seus ativos de longo prazo, seus devedores e seus credores.

O fluxo de caixa em uma comparação contra figuras ganhos é susceptível de ser fluxo de caixa líquido ou mais especificamente o fluxo de caixa líquido das atividades operacionais. Fluxo de caixa líquido é a mudança resultante total, em caixa e equivalentes de caixa do negócio devido às suas atividades para o período em questão. Não é o mesmo que o lucro líquido porque inclui transações não-renda relacionado, mas não inclui receitas e despesas não-baseadas em dinheiro.

Lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização é igual ao lucro líquido menos as despesas específicas. É uma figura que algumas empresas usam para fazer os seus rendimentos líquidos parecer melhor do que realmente são, usando a alegação de que tais despesas não refletem seu desempenho real na execução de suas operações. EBITDA é mais comparável ao fluxo de caixa líquido das atividades operacionais, sendo estes a mudança resultante total devido às operações do negócio.

A maior fluxo de caixa líquido de EBITDA significa que o negócio caixa e equivalentes de caixa estão aumentando em mais do que aquilo que está ganhando, mesmo com essas despesas deduzidas. Em comparação, um maior fluxo de caixa líquido das atividades operacionais do que EBITDA significa que o negócio caixa e equivalentes de suas operações estão aumentando em mais do que aquilo que está ganhando, apesar dessas deduções. fluxos de caixa líquidos mais baixos do que o EBITDA significa o inverso desses cenários. O que isto significa depende das contas e transações que entraram no cálculo desses números. Por exemplo, pode ser que o fluxo de caixa líquido da empresa de operações é menor do que o EBITDA porque a maioria de suas vendas foram feitas a crédito, mas também é possível que o negócio adquirido grandes quantidades de inventário usando o dinheiro que foi incluído no fluxo de caixa cálculo, mas não de cálculo de renda.