O que é o MER em fundos mútuos?

Existem dois tipos de fundos mútuos finais aberto: carga e sem carga. fundos carregados são os fundos mútuos adquiridos através de um corretor que paga o corretor uma comissão de vendas. Não há fundos de carga são comprados diretamente através da empresa de fundo mútuo e nenhuma comissão de vendas é cobrado. Enquanto as comissões de vendas não são uma parte do MER, eles devem ser contabilizados ao selecionar um fundo mútuo. Qualquer fundo mútuo gerido de forma activa (e todos os fundos finais abertos são geridos activamente) vai incorrer em despesas de marketing, pesquisa, salários, eo MER para alguns fundos será maior do que outros.

A razão de despesa alta gerência pode ter um impacto negativo sobre o retorno global do investidor. Todas as coisas sendo iguais, um fundo com um MER menor terá uma maior taxa de retorno de um fundo com um MER superior. Simplificando, maiores gastos diminui a taxa de retorno.

Ao pesquisar os fundos mútuos, é importante para manter MER em mente. No entanto, alguns fundos mútuos terá naturalmente um MER maior do que outros. Por exemplo, um fundo em um setor muito volátil como o crescimento internacional é uma gestão mais intensa do que um fundo do mercado monetário e, portanto, tem despesas muito mais elevadas. Com isso em mente, ele deve fornecer uma taxa muito maior de retorno. Um investidor não deve necessariamente evitar a fundos mútuos com uma alta MER, desde que o fundo oferece uma alta taxa de retorno.

Rácio Expense Management é uma boa maneira de comparar vários fundos de investimento em sectores semelhantes para determinar qual é o melhor investimento. Com estratégias de investimento semelhantes e retornos anuais semelhantes, MER pode ser o fator decisivo entre um grupo de fundos. Se o mercado dá uma guinada para o pior, teoricamente os fundos com um MER menor se sairá melhor do que aqueles com um alto MER.

É uma boa idéia para analisar um de participações de fundos mútuos pelo menos anualmente. Um fundo que teve um bom desempenho no ano passado não pode ser posicionado para fazê-lo novamente no próximo ano. Alguns gestores de fundos perder o contato com o mercado e não pode mais fornecer os retornos para justificar seus altos salários. Salários e taxas de marketing são os maiores componentes do MER. Se um fundo é um mau desempenho, manter um olho sobre o MER. Se a sua MER é maior do que os fundos com melhor desempenho, pode ser hora de vender.