O que é uma boa razão de despesa?

Os fundos mútuos são classificados como "carga" fundos ou "sem carga" fundos. Em um "carga" fundo, o investidor é cobrada uma certa percentagem do seu investimento imediatamente após a compra de ações do fundo mútuo. A maioria dos consultores de investimento sugiro evitar esses fundos e investir em "sem carga" fundos em vez. Sem carga significa que não há pagamento ou taxa no investimento inicial, embora alguns fundos irá cobrar uma taxa se um investimento é vendido dentro de um determinado período de tempo (90 dias, 180 dias e 1 ano são os prazos mais comuns).

Um fundo pode ser ativa ou passivamente gerenciado. Em fundos ativos, um profissional de investimentos experiente com um bom historial seleciona um número limitado de investimentos, geralmente em ações ou títulos, que ela acha que terá um bom desempenho e entregar grandes retornos. As participações do fundo são susceptíveis de mudar com mais freqüência para tirar proveito dos valores de investimento. Um fundo passiva, como um fundo de índice, ou uma que se concentra em títulos do governo ou em ações de empresas de energia, simplesmente procura espelhar o desempenho do seu segmento de mercado. Desde que o fundo só precisa comprar os títulos que compõem uma amostra representativa da área de foco escolhido, muito pouco gestão activa é necessária, e rações de despesas são, portanto, menor.

Os fundos de índice tentar espelhar exatamente o desempenho de uma ação ou título índice, como o S&-P 500 Index, um índice de ações das 500 maiores empresas de capital aberto nos Estados Unidos. um S&-P 500 Index Fund detém todas as 500 ações nos quase as proporções exatas de seu valor no índice. Porque os fundos de índice têm objetivos de negociação simples, para espelhar o desempenho de um índice, eles têm baixos índices de despesas. Muitos fundos de índice têm relações de despesa abaixo de 0,2 por cento.

fundos mais complexos, tais como aqueles que detêm ações e títulos, tendem a ter relações de despesa mais elevados porque eles detêm uma maior variedade de títulos e precisa completar mais actividades comerciais. fundos ativamente gerenciados, o que pode procuram fazer um número maior de negócios para maximizar os ganhos e realizar uma ampla variedade de investimentos, podem oferecer o potencial de retornos mais elevados, mas geralmente terá relações de despesa mais elevados.

Embora cada empresa de investimento é necessário para listar destaque a relação de despesa de seus fundos no site do fundo, pode ser difícil para os investidores para comparar as relações de despesa de fundos semelhantes. Um recurso para comparações precisas é fornecido pela empresa de consultoria de investimentos Morningstar, que classifica os fundos de várias empresas e fornece comparações de relações de despesa. Um link para o site da Morningstar é fornecido na seção Recursos.