Diferença entre a modificação do empréstimo e refinanciar

modificação do empréstimo é o processo de trabalhar para fora um acordo com um banco para criar um empréstimo diferente com uma estrutura de pagamento alternativo do que a hipoteca original. Isto torna mais fácil para os mutuários para pagar o empréstimo, uma vez que a modificação normalmente inclui pagamentos mais baixos ou uma taxa de juro mais baixa. Os mutuários olhar para esta opção quando eles não podem fazer seus pagamentos correntes, mas não quer um encerramento.

Refinanciar refere-se ao processo de obtenção de um novo empréstimo em uma propriedade, uma segunda hipoteca que os mutuários podem usar para uma variedade de propósitos. Muitas pessoas optam por pagar sua hipoteca antiga e substituí-lo por completo, o que é vantajoso quando as taxas de juros caíram e eles podem obter uma taxa melhor. Outros usam um refinanciamento para pagar outros tipos de dívida ou financiar grandes projectos.

Para os programas de modificação do empréstimo, os mutuários devem ser incapaz de fazer os pagamentos correntes, mas ainda tem um emprego, um fluxo estável de renda ea capacidade de pagar os pagamentos, pelo menos menores. Para um refinanciamento, crédito do mutuário deve estar em perfeito estado, sem pagamentos em atraso e apenas mudanças positivas na renda.

Existem taxas associadas com o refinanciamento. Normalmente, as mesmas taxas que se aplicam à primeira hipoteca também são necessários, o que significa que o proprietário vai pagar vários milhares de dólares quando eles tentam refinanciar. modificação do empréstimo, por outro lado, não incluem frequentemente muitas taxas, uma vez que o objetivo é ajudar o mutuário pagar o empréstimo, não torná-lo mais difícil de pagar.

Quando os proprietários procurar formas para refinanciar, eles tendem a comprar ao redor entre os credores. Isto é importante porque a taxa de juro mais baixa que o proprietário pode encontrar, melhor um negócio que irão receber quando eles refinanciar. No entanto, os mutuários que procuram modificação do empréstimo não tem escolha. Eles devem usar o credor que primeiro lhes deu o empréstimo.