Como Ética Empresarial Refere-se subprime mercado hipotecário

A capacidade de ter uma casa própria nos Estados Unidos geralmente depende de sua capacidade para reembolsar uma hipoteca, uma vez que a maioria dos americanos não compram suas casas definitivas. Porque nem todos têm crédito perfeito, uma seção da indústria da hipoteca envolve empréstimos subprime. Na esteira da crise das hipotecas e encerramento que começou em 2007, a ética das pessoas na indústria está sob escrutínio.

A definição de hipoteca subprime é necessário entender a relação entre a indústria e ética. As hipotecas subprime são empréstimos de hipoteca credores fornecem apenas para aqueles cujo crédito desqualifica-os de receber os melhores (prime) as taxas de juros de um credor pode oferecer. A hipoteca subprime, por definição, significa que os credores trabalhar com aqueles com menor capacidade de pagamento. Cerca de 25 por cento de todas as hipotecas são subprime, de acordo com Thomas Kostigen do site MarketWatch do Wall Street Journal.

As empresas normalmente operam sob deveres fiduciários, ou obrigações. Estas se dividem em duas grandes categorias de lealdade e cuidado. Estas funções essencialmente estipulam que um empresário deve agir com sinceridade, em tempo hábil e no melhor interesse do consumidor. Antes da hipoteca subprime e encerramento crise, os credores ignorado esses deveres fiduciários, engajar-se em práticas antiéticas, tais como enganosa acionistas sobre a diversidade de carteiras de hipotecas e não verificar a capacidade do requerente para pagar (os candidatos notadamente poderia reter os dados de renda por lei por opção ). Eles também aproveitaram os consumidores através de taxas ajustáveis ​​ou provocação e não conseguiu manter a documentação adequada.

O mercado de hipotecas subprime permaneceu relativamente estável apesar dos problemas éticos antes de 2007, porque as taxas de juros no mercado, bem como da dívida, não tinha aumentado substancialmente. No entanto, como a dívida americana aumentou, muitos detentores de hipotecas subprime não poderia fazer seus pagamentos de hipoteca. As tentativas dos credores hipotecários para compensar as perdas, aumentando as taxas de juros sobre hipotecas de taxa ajustável só piorou o problema. Eventualmente, este revelou as questões éticas que estiveram presentes, e as grandes empresas do setor entrou em colapso, mais notadamente Freddie Mac e Fannie Mae.

O impacto dos problemas éticos dentro da indústria de hipotecas subprime são de longo alcance, aprofundar em outros ramos da economia EUA. Por esta razão, o governo tem feito grandes mudanças nas leis de hipoteca e empréstimos em uma tentativa de evitar futuros abusos, como relatado por Nick Timiraos do Wall Street Journal. Por exemplo, os credores devem tomar medidas para obter documentação que mostra que os candidatos podem ter recursos para pagar o empréstimo de hipoteca.

Em suma, como se tornou evidente pela crise das hipotecas e encerramento, forte ética de negócios em empréstimos hipotecários subprime protege tanto o requerente eo credor. Uma falha de aderir à ética adequada, pelo contrário, eventualmente, volta para assombrar os credores, uma vez que fornece uma base de negócios que é demasiado instável para fornecer consistência para a indústria. Abandonando a ética significa colocar toda a economia em terreno instável.